创业板发行审核委员会委员数

『壹』 深交所股票的上市条件

（一）股票经国务院证券管理部门批准已向社会公开发行；
（二）公司股本总额不少于人民币五千万元；
（三）开业时间在三年以上，最近三年连续盈利；原国有企业依法改建而设立的，或者《公司法》实施后新组建成立，其主要发起人为国有大中型企业的，可连续计算；
（四）持有股票面值达人民币一千元以上的股东人数不少于一千人，向社会公开发行的股份达公司股份总数的百分之二十五以上；公司股本总额超过人民币四亿元的，其向社会公开发行股份的比例为百分之十五以上；
（五）公司在最近三年内无重大违法行为，财务会计报告无虚假记载；
（六）国务院规定的其他条件。

股份有限公司申请股票上市，必须经过一定的程序。按照《股票发行与交易管理暂行条例》与《中华人民共和国公司法》的规定，股票上市的程序如下：

1、股票上市申请。上市申请。发行人在股票发行完毕，召开股东大会，完成公司注册登记后，向证券交易所提出上市申请。

2、审查批准
《股票发行与交易管理暂行条例》规定，符合公开发行股票条件的股份有限公司，申请其股票在证券交易所交易，应当向证券交易所的上市委员会提出申请；上市委员会应当自收到申请之日起二十
个工作日内作出审批，确定上市时间，审批文件报证监会备案，并抄报证券委。
《公司法》规定，股份有限公司申请其股票上市交易，应当报经国务院或者国务院授权证券管理部门批准，依照有关法律、行政法规的规定报送有关文件。国务院或者国务院授权证券管理部门对符
合本法规定条件的股票上市交易申请，予以批准；对不符合本法规定条件的，不予批准。

3、申请股票上市应当报送的文件。
股份公司向交易所的上市委员会提出上市申请。申请时应报送下列文件：（1）申请书；（2）公司登记文件；（3）股票公开发行的批准文件；（4）经会计师事务所审计的公司近3年或成立以来的
财务报告和由2名以上的注册会计师及所在事务所签字盖章的审计报告；（5）证券交易所会员的推荐书；（6）最近一次招股说明书；（7）其它交易所要求的文件。

4、订立上市协议书。
股份有限公司被批准股票上市后，即成为上市公司。在上市公司股票上市前，还要与证券交易所订立上市协议，确定上市的具体日期，明确双方的权利与义务并向证券交易所缴纳上市费。

5、发表上市公告。
根据《公司法》的规定，股票上市交易申请经批准后，被批准的上市公司必须公告其股票上市报告，并将其申请文件存放在指定地点供公众查阅。
上市公司的上市公告－般要刊登在证监会指定的，全国性的证券报刊上。
上市公告的内容，除了应当包括招股说明书的主要内容外，还应当包括下列事项：
（1）股票获准在证券交易所交易的日期和批准文号；
（2）股票发行情况，股权结构和最大的10名股东的名单及持股数；
（3）公司创立大会或股东大会同意公司股票在证券交易所交易的决议；
（4）董事、监事、高级管理人员简历及持有本公司证券的情况；
（5）公司近3年或者开业以来的经营业绩和财务状况以及下一年盈利预测文件；
（6）证券交易所要求载明的其它情况。

『贰』 创业板企业和中小板企业上市的条件是什么

创业板企业上市条件：
一、发行人申请首次公开发行股票应当符合下列条件
(一)发行人是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司。有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。
(二)最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长;或者最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据。
(三)最近一期末净资产不少于两千万元，且不存在未弥补亏损。创业板上市条件
(四)发行后股本总额不少于三千万元。
二、发行人注册资本、经营业务
(一)发行人的注册资本已足额缴纳，发起人或者股东用作出资的资产的财产权转移手续已办理完毕。发行人的主要资产不存在重大权属纠纷。
(二)发行人应当主要经营一种业务，其生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策及环境保护政策。
(三)发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更。
三、发行人应当具有持续盈利能力，不存在下列情形
(一)发行人的经营模式、产品或服务的品种结构已经或者将发生重大变化，并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;
(二)发行人的行业地位或发行人所处行业的经营环境已经或者将发生重大变化，并对发行人的持续盈利能力构成重大不利影响;
(三)发行人在用的商标、专利、专有技术、特许经营权等重要资产或者技术的取得或者使用存在重大不利变化的风险;
(四)发行人最近一年的营业收入或净利润对关联方或者有重大不确定性的客户存在重大依赖;
(五)发行人最近一年的净利润主要来自合并财务报表范围以外的投资收益;
(六)其他可能对发行人持续盈利能力构成重大不利影响的情形。
四、发行人纳税、股权、治理结构
(一)发行人依法纳税，享受的各项税收优惠符合相关法律法规的规定。发行人的经营成果对税收优惠不存在严重依赖。
(二)发行人不存在重大偿债风险，不存在影响持续经营的担保、诉讼以及仲裁等重大或有事项。
(三)发行人的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份不存在重大权属纠纷。
(四)发行人资产完整，业务及人员、财务、机构独立，具有完整的业务体系和直接面向市场独立经营的能力。与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在同业竞争，以及严重影响公司独立性或者显失公允的关联交易。
(五)发行人具有完善的公司治理结构，依法建立健全股东大会、董事会、监事会以及独立董事、董事会秘书、审计委员会制度，相关机构和人员能够依法履行职责。
(六)发行人会计基础工作规范，财务报表的编制符合企业会计准则和相关会计制度的规定，在所有重大方面公允地反映了发行人的财务状况、经营成果和现金流量，并由注册会计师出具无保留意见的审计报告。
(七)发行人内部控制制度健全且被有效执行，能够合理保证公司财务报告的可靠性、生产经营的合法性、营运的效率与效果，并由注册会计师出具无保留结论的内部控制鉴证报告。
(八)发行人具有严格的资金管理制度，不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情形。
(九)发行人的公司章程已明确对外担保的审批权限和审议程序，不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行违规担保的情形。
(十)发行人的董事、监事和高级管理人员了解股票发行上市相关法律法规，知悉上市公司及其董事、监事和高级管理人员的法定义务和责任。
五、发行人的董事、监事和高级管理人员应当忠实、勤勉，具备法律、行政法规和规章规定的资格，且不存在下列情形
(一)被中国证监会采取证券市场禁入措施尚在禁入期的;
(二)最近三年内受到中国证监会行政处罚，或者最近一年内受到证券交易所公开谴责的;
(三)因涉嫌犯罪被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规被中国证监会立案调查，尚未有明确结论意见的。
(四)发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存在损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为。
(五)发行人及其控股股东、实际控制人最近三年内不存在未经法定机关核准，擅自公开或者变相公开发行证券，或者有关违法行为虽然发生在三年前，但目前仍处于持续状态的情形。
(六)发行人募集资金应当用于主营业务，并有明确的用途。募集资金数额和投资项目应当与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应。发行人应当建立募集资金专项存储制度，募集资金应当存放于董事会决定的专项账户。
中小板企业上市条件：
⒈股本条件：
发行前股本总额不少于人民币3000万元;发行后股本总额不少于人民币5000万元。中小企业板块交易特别规定
⒉财务条件：
最新3个会计年度净利润均为正，且累计超过人民币3000万元;
最新3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币5000万元;或最新3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元;
近一期末无形资产占净资产的比例不高于20%;
近一期末不存在未弥补亏损。
深圳证券交易所2004年5月20日公布了《中小企业板块交易特别规定》、 《中小企业板块上市公司特别规定》和《中小企业板块证券上市协议》。与主板市场同样受约束于 《证券法》、《公司法》。

『叁』 创业板公司上市条件及相关规定

首次公开发行股票并在创业板上市主要应符合如下条件：
(改制/上市评估 010-81132459)

一是发行人应当具备一定的盈利能力。为适应不同类型企业的融资需要，创业板对发行人设置了两项定量业绩指标，以便发行申请人选择：第一项指标要求发行人最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长；第二项指标要求最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。

二是发行人应当具有一定规模和存续时间。要求发行人具备一定的资产规模，具体规定最近一期末净资产不少于两千万元，发行后股本不少于三千万元。具体要求发行人应当是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司，有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。

三是发行人应当主营业务突出。《暂行办法》要求发行人集中有限的资源主要经营一种业务，并强调符合国家产业政策和环境保护政策。同时，要求募集资金只能用于发展主营业务。

四是对发行人公司治理提出从严要求。根据创业板公司特点，在公司治理方面参照主板上市公司从严要求，要求董事会下设审计委员会，强化独立董事职责，并明确控股股东责任。

『肆』 创业板竞赛答案

http://www.p5w.net/stock/cyb/zsxt/200909/t2580501.htm

一、判断题（每题1分，共分）
1、创业板上市公司主要是处于种子期、初创期的中小企业。 【 】
2、全球GDP前10名的国家全部设立了创业板市场。 【 】
3、创业板以成长型创业企业为服务对象，重点支持具有自主创新能力的企业。【 】
4、只有新经济、新模式的企业才能在创业板上市。 【 】
5、创业板的公司都是成长性高的公司，买入创业板股票，都会获得高收益。 【 】
6、创业板只是在发行条件上比中小企业板更为宽松，其它方面都差不多。 【 】
7、创业板发行人最近一期末要求不存在未弥补亏损。【 】
8、相对主板市场，创业板市场是一个风险较高的市场。【 】
9、创业板设立独立的发行审核委员会。 【 】
10、主板发行审核委员会委员与创业板发行审核委员会委员可以互相兼任。 【 】
11、投资者参与创业板交易，需要另外开设创业板证券账户。 【 】
12、具有两年以上（含两年）交易经验的投资者申请参与创业板交易，不需要与证券公司现场签署《创业板市场投资风险揭示书》。【 】
13、不具备两年交易经验的投资者申请参与创业板交易，在现场签署《创业板市场投资风险揭示书》的同时，还应就其自愿承担市场风险摘录一段特别声明，两个交易日后才能开通交易权限。【 】
14、投资者登陆中国证券登记结算有限公司网站，输入自己的证券账户代码，即可确认自己是否具备2年以上投资经验。【 】
15、投资者申购创业板新股的上限是该新股的上网发行数量。【 】
16、创业板实行网上信息披露为主的信息披露制度。 【 】
17、 创业板的公司如果退市了，会和主板的退市公司一样，必须退到代办股份转让系统继续交易。【 】
18、 已经从创业板退市的公司，可以直接申请恢复上市。 【 】
19、创业板的结算制度与主板相同。【 】
20、进入创业板市场前应当充分了解潜在的投资风险。【 】
21、创业板上市公司可以在中午休市期间或下午三点三十分后通过指定网站披露临时报告。【 】
22、创业板持股5％以上的股东和实际控制人通过证券交易系统出售股份每达到总股份的1％的，均需要及时披露。【 】
23、创业板上市公司应充分披露核心技术变化可能造成的影响及风险。【 】
24、创业板上市公司陷入危机或严重财务困难提出重组时，经向交易所申请同意，控股股东、实际控制人可以豁免遵守在三十六个月内不进行股份转让的承诺，在上市一年后可进行股份转让。 【 】
25、创业板上市公司通过年度报告说明会、分析师会议、路演等方式与投资者就公司的经营情况、财务状况及其他事项进行沟通时，应进行网上直播，使所有投资者均有机会参与。 【 】
二、单选题（每题1分，共25分）
1、截至2007年底，全球有超过40家创业板在运作，（ ）不属此列。
A、美国纳斯达克
B、英国AIM
C、韩国科斯达克
D、德国新市场
2、（ ）不属于创业板重点支持的企业。
A、成长型创业企业
B、具有自主创新能力的企业
C、经营稳定的传统行业企业
3、创业板发行人发行前净资产不少于（ ）。
A、二千万元 B、三千万元
4、创业板发行人发行后股本总额不低于（ ）。
A、二千万元 B、三千万元
5、创业板对发行人设置的定量业绩指标之一，包括：发行人最近两年连续盈利、（ ）。
A、最近两年净利润累计不少于一千万元且持续增长
B、最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十
6、创业板发行人无形资产占净资产的比例，（ ）。
A、不高于20% B、不低于20%
C、不高于30%
D、无限制性要求，但货币出资不少于注册资本的30％
7、创业板招股说明书应（ ）。
A、在指定网站全文披露
B、在指定报刊全文披露
8、创业板上市公司控股股东、实际控制人所持股份，要求其承诺自发行人股票上市之日起满（ ）后方可转让。
A、六个月 B、一年
C、二年 D、三年
9、每个账户申购某只创业板的新股可以申购（ ）
A、一次 B、二次 C、若干次
10、申购创业板新股（ ）。
A、可以撤单 B、不能撤单
11、创业板上市公司预计不能在会计年度结束后（ ）内披露年度报告的公司，应在会计年度结束后二个月内披露业绩快报。
A、一个月 B、二个月
C、三个月 D、四个月
12、创业板上市公司临时公告实行（ ）披露，缩短停牌时间，提高信息披露的及时性。
A、实时 B、选择性
13、关于创业板公司的退市制度，（ ）是错误的。
A、创业板对上市公司退市机制的规定更为严格
B、从创业板退市的公司，可以直接申请恢复上市
C、创业板公司如果退市，如果退市的公司符合代办股份转让系统的条件，可以自行委托主办券商向中国证券业协会申请到代办股份转让系统进行转让
14、创业板上市公司应当在每个会计年度结束之日起（ ）内披露年度报告。
A、一个月 B、二个月
C、三个月 D、四个月
15、为督促上市公司切实履行在规定期限内披露定期报告的法定业务，对于未在规定期限内披露年度报告或中期报告的公司，最快退市时间从主板的六个月缩短为（ ）。
A、一个月 B、三个月
16、《创业板市场投资风险揭示书》应（ ）签署。
A、现场 B、现场或网上
17、在持续督导期内，保荐机构应当自发行人披露年度报告、中期报告后十五个工作日内在指定网站披露有关（ ）报告。
A、跟踪 B、投资
18、创业板公司每年举行年度报告说明会，是（ ）要求。
A、强制性 B、非强制性
19、创业板上市公司出现异常情况如预计重大事项策划阶段不能保密、市场有传闻且出现股价异动的情况时，公司可主动提出停牌申请或由深交所直接实施（ ）。
A、盘中停牌
B、限制账户交易
20、长期停牌创业板上市公司每（ ）个交易日必须披露停牌原因及相应进展情况。
A、五 B、十
C、十五
21、某创业板上市公司要选5名独立董事，公司股份共100股，股东共20人，其中两名大股东拥有51股（51%），其他18名股东共计拥有49股（49%）。理论上，其他18名股东至少可以使自己的（ ）名独立董事当选。
A、1 B、2 C、3
22、创业板上市公司应在每年年度报告披露后（ ）内举行年度报告说明会。
A、一个月 B、二个月 C、十五个工作日
23、创业板上市公司（ ）选举实行累积投票制。
A、独立董事 B、监事
24、上市公司应当将定期报告、临时报告和相关备查文件等信息披露文件在公告的同时备置于公司（ ），供公众查询。
A、住所地 B、网站
25、创业板上市公司出现下列（ ）情形的，本所可以决定暂停其股票上市：
A、未在法定期限内披露年度报告或者中期报告，其股票交易被实行退市风险警示后，在两个月内仍未披露年度报告或中期报告
B、最近一个会计年度的财务会计报告显示当年经审计净资产为负
三、多选题（每题2分，共50分）
1、多层次资本市场体系包括（ ）。
A、主板 B、中小板
C、创业板 D、代办股份转让系统
2、国际创业板市场发展的情况可以给我们带来的启示有 （ ）
A、 设立创业板市场是国家经济发展的内在要求；
B、 国家的经济规模决定了创业板的规模；
C、 创业板的生命力较强，能够提供适应广大中小企业融资需求特点的服务；
D、创业板需要一整套有别于主板市场的制度安排。
3、创业板市场对企业行业的要求，下列描述正确的是（ ）
A、 创业板对行业没有明确限制
B、 创业板重点支持和鼓励具有自主创新能力的企业
C、 只有新经济、新模式的企业才能在创业板上市
D、 创业板要求发行人主营业务突出
4、创业企业具有（ ）的特点。
A、高成长性
B、具有较强的活力和适应性
C、经营风险较高
D、盈利能力强，盈利稳定
5、关于创业板与中小板的差异，下列说法正确的是（ ）
A、创业板与中小板差别不大，主要是企业规模小一点
B、与中小企业板相比较，创业板市场风险相对较高
C、两个板块在制度设计上有明显差别
D、创业板上市公司都是高成长性的公司，更容易获得高收益
6、投资创业板市场，投资者需重点关注的风险有（ ）。
A、 公司经营失败或其它原因导致的退市风险
B、 股价大幅波动风险
C、 公司价值评估风险
D、 技术失败风险
7、关于创业板上市公司的价值评估风险，下列说法正确的是（ ）
A、对于创业企业，传统的现金流估值法存在一定困难
B、创业企业经营历史短，通过分析历史数据来进行价值估值很难适用
C、对于创新型的企业，传统的市盈率或市净率等方法较难做出准确的判断
D、主板公司的价值评估方法完全能适应创业板公司的估值需要
8、创业板对发行人设置的某套定量业绩指标，包括：最近一年盈利、（ ）。
A、最近两年净利润累计不少于一千万元
B、净利润不少于五百万元
C、最近一年营业收入不少于五千万元
D、最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十
9、创业板要求发行人（ ）。
A、主营业务突出
B、发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更
C、运作规范
D、募集资金用于主营业务
10、投资者阅读创业板招股说明书时，应关注（ ）：
A、风险因素与对策说明
B、募集资金的运用
C、发行人在过去几年的经营业绩
D、公司发展规划说明
11、创业板招股说明书应（ ）。
A、在指定网站进行全面信息披露
B、在指定报刊进行全面信息披露
C、在指定网站进行提示性公告
D、在指定报刊进行提示性公告
12、创业板对发行人募集资金管理的要求有（ ）。
A、募集资金必须用于主营业务
B、募集资金数额和投资项目应当与发行人现有生产经营规模、财务状况、技术水平和管理能力等相适应
C、募集资金专项存储
13、投资者如何判断创业板公司的价值（ ）
A、应关注该公司是否具有持续成长能力及管理团队的整体素质
B、主要听股评家或炒股博客的
C、考察企业所拥有的技术、经营模式等是否先进或独特
D、企业所在行业的整体发展趋势以及在行业中所占的地位
14、为强化投资者关系管理意识，创业板上市公司应（ ）。
A、开通专门的投资者咨询电话
B、在公司网站开设投资者关系专栏
C、定期举行投资者见面活动
D、及时答复公众投资者关心的问题
15、查询创业板上市公司临时报告的途径有（ ）。
A、深圳证券交易所网站
B、上市公司指定的报刊
C、巨潮资讯网
D、上市公司网站
16、下列说法正确的有（ ）。
A、创业板市场股票首次公开发行并上市的条件与主板市场存在差异
B、创业板市场信息披露规则与主板市场存在差异
C、创业板市场上市公司退市制度较主板市场更为严格
D、如对创业板市场与主板市场在制度和规则等方面的差异认知不到位，可能给投资者造成风险。
17、上市公司定期报告全文应当在（ ）上披露。
A、中国证监会指定网站
B、公司网站
C、中国证监会指定报刊
18、创业板上市公司预计全年度、半年度、前三季度经营业绩将出现下列（ ）情形之一的，应当及时进行业绩预告（比较基数较小经深交所同意豁免的除外）。
A、净利润为负值
B、净利润与上年同期相比上升或者下降50％以上
C、实现扭亏为盈
D、营业收入与上年同期相比上升或者下降50％以上
19、创业板上市公司发生的交易（上市公司受赠现金资产除外）达到下列（ ）标准之一的，需要股东大会审议。
A、交易的成交金额（含承担债务和费用）占上市公司最近一期经审计净资产的50％以上，且绝对金额超过3000万元
B、交易标的（如股权) 在最近一个会计年度相关的营业收入占上市公司最近一个会计年度经审计营业收入的10％以上，且绝对金额超过500万元
C、交易产生的利润占上市公司最近一个会计年度经审计净利润的10％以上，且绝对金额超过100万元
D、交易产生的利润占上市公司最近一个会计年度经审计净利润的50％以上，且绝对金额超过300万元
20、创业板增加了下列（ ）退市情形。
A、增加审计意见方面的退市情形
B、增加净资产方面的退市情形
C、增加市场流动性指标方面的退市情形
21、创业板上市公司出现下列（ ）情形之一的，深交所有权对其股票交易实行退市风险警示：
A、最近两年连续亏损（以最近两年年度报告披露的当年经审计净利润为依据）
B、最近一个会计年度的财务会计报告显示当年经审计净资产为负
C、未在法定期限内披露年度报告或者中期报告，其股票交易被实行退市风险警示后，在两个月内仍未披露年度报告或中期报告
D、公司股票连续一百二十个交易日通过本所交易系统实现的累计成交量低于100万股
22、与以往的风险揭示书内容相比，《创业板市场投资风险揭示书》的突出变化（ ）：
A、增加了创业板与主板在发行、上市等方面差异的具体内容，其中特别突出了退市等相关风险，要求投资者对这些必备知识逐项阅读并确认
B、增加了投资者申明自愿承担风险的内容，同时为进一步提请投资者慎重考虑，投资者需亲笔抄录一段规定的字句并签字
C、对于暂不具备两年以上交易经验的投资者，还应当在风险揭示书中就自愿承担市场风险单独抄录“特别声明”
D、要求证券公司营业部具体经办人员、负责人在风险揭示书上签字确认
23、投资者参与创业板市场交易自身应承担（ ）义务。
A、投资者应当对自身的风险承受能力进行认真评估，审慎决定是否参与创业板股票交易
B、投资者在申请时应当积极配合证券公司落实适当性管理的各项工作，包括真实、完整地提供需要的信息，认真签署风险揭示书，书面抄录特别声明等。
如果投资者拒绝配合上述工作或有意提供虚假信息，违反了相关规则，证券公司可拒绝为其开通创业板交易
C、投资者应当合法合规交易。投资者如收到证券公司对其不当交易行为的警示，应当及时纠正，积极配合证券公司的相关规范措施，防范违法违规风险
24、创业板市场实行比主板更严格的退市制度，主要体现在（ ）：
A、多元化的退市标准
B、直接退市
C、对三种退市情形启动快速退市程序
25、如果创业板公司出现恶意欺诈、严重违规等恶性事件，投资者有（ ） 途径维护正当权益。
A、行政途径
B、民事途径
C、刑事途径

『伍』 主板上市和创业板上市的区别

1、主营业务要求不同

主板要求发行人最近3年内主营业务没有发生重大变更。创业板要求发行人应当主营一种业务，最近2年内主营业务没有重大变化。

2、对董事及管理层要求不同

主板要求发行人最近3年内董事、高级管理人员没有发生重大变化。而创业板的要求是发行人最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均没有发生重大变化。

3、对实际控制人的要求不同

主板要求发行人最近3年实际控制人没有发生变更，而创业板的要求是2年。另外，创业板还对发行人控股股东及实际控制人提出了特别要求，即“最近三年内不存在损害投资者合法权益和社会公共利益的重大违法行为，最近三年内不存在未经法定机关核准，擅自公开或者变相公开发行证券，或者有关违法行为虽然发生在三年前，但目前仍处于持续状态的情形。”可见，与主板相比，创业板对发行人的公司治理要求相对严格。

4、募集资金运用不同

主板要求募集资金应当有明确的使用方向，原则上应当用于主营业务。而创业板的资金运用更为严格，要求募集资金只能用于发展主营业务。

『陆』 发行审核委员会有哪些人

人员组成

按照中国证券监督管理委员会令第31号《中国证券监督管理委员会发行审核委员会法》，中国证监会发行审核委员会发审委委员由中国证监会的专业人员和中国证监会外的有关专家组成，共设发审委委员为25名，其中中国证监会的人员5名，中国证监会以外的人员20名，由中国证监会统一聘任。发审委委员每届任期一年，可以连任，但连续任期最长不超过3届。发审委设会议召集人5名。

中国证监会发行审核委员会发审委委员应当符合下列条件：

坚持原则，公正廉洁，忠于职守，严格遵守国家法律、行政法规和规章；熟悉证券、会计业务及有关的法律、行政法规和规章；精通所从事行业的专业知识，在所从事的领域内有较高声誉；没有违法、违纪记录；中国证监会认为需要符合的其它条件。

发审委委员候选人

由中国注册会计师协会、中华全国律师协会、中国资产评估协会、高等院校、国家有关部委等共推荐候选人。在经过网上公示、征求相关监管部门意见的基础上，经中国证监会发行审核委员会提名委员会提名，由中国证监会主席办公会决定聘任。

中国证监会聘任了第十五届主板发审委委员。

除了一名委员因已连任三届予以更换外，其余第十四届主板发审委委员全部续聘为第十五届委员。第十五届主板发审委委员从2013年5月28日起履行委员职责从事审核工作。

据证监会网站公布的信息显示，第十五届发审委委员共25人。其中，专职委员16人，分别为李旭冬、刘艳、刘勇、陆宏达、汪阳、陈翔、张永卫、吴钧、项剑、郑卫军、荣健、姜业清、涂益、栗皓、梁锋、颜克兵。兼职委员9人，分别为李曙光、朱毅、杜兵、张玮、余辉、郑秀荣、徐晓波、谢军、储钢汉。

『柒』 创业板股票想要上市，需要什么样的条件

创业板上市，往往主要目的就是为了帮助新兴公司提供一种集资的途径，以期帮助公司进行业务的发展以及扩张。对于一家企业来说，在发展的过程中，创业板上市是非常重要的一个缓解，那么，创业板上市流程及条件有哪些？

指交易所主板市场以外的另一个证券市场，其主要目的是为新兴公司提供集资途径，助其发展和扩展业务。在创业板市场上市的公司大多从事高科技业务，具有较高的成长性，但往往成立时间较短，规模较小，业绩较好。

（1）拟上创业板公司具有完善的公司治理结构，依法建立健全股东大会、董事会、监事会以及独立董事、董事会秘书、审计委员会制度，相关机构和人员能够依法履行职责。

(2)拟上创业板公司的董事、监事和高级管理人员了解股票发行上市相关法律法规，知悉上市公司及其董事、监事和高级管理人员的法定义务和责任。

(3)拟上创业板公司的股权清晰，控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持拟上创业板公司的股份不存在重大权属纠纷。

『捌』 关于创业板的问题

创业板是地位次于主板市场的二板证券市场，以 NASDAQ市场为代表，在中国特指深圳创业板。在上市门槛、监管制度、信息披露、交易者条件、投资风险等方面和主板市场有较大区别。其目的主要是扶持中小企业尤其是高成长性企业，为风险投资和创投企业建立正常的退出机制，为自主创新国家战略提供融资平台，为多层次的资本市场体系建设添砖加瓦。
[编辑本段]创业板的概念及特点
创业板又称二板市场，即第二股票交易市场，是指主板之外的专为暂时无法上市的中小企业和新兴公司提供融资途径和成长空间的证券交易市场，是对主板市场的有效补充，在资本市场中占据着重要的位置。
在创业板市场上市的公司大多从事高科技业务，具有较高的成长性，但往往成立时间较短规模较小，业绩也不突出。
创业板市场最大的特点就是低门槛进入，严要求运作，有助于有潜力的中小企业获得融资机会。
在中国发展创业板市场是为了给中小企业提供更方便的融资渠道，为风险资本营造一个正常的退出机制。同时，这也是我国调整产业结构、推进经济改革的重要手段。
对投资者来说，创业板市场的风险要比主板市场高得多。当然，回报可能也会大得多。
各国政府对二板市场的监管更为严格。其核心就是“信息披露”。除此之外，监管部门还通过“保荐人”制度来帮助投资者选择高素质企业。
二板市场和主板市场的投资对象和风险承受能力是不相同的，在通常情况下，二者不会相互影响。而且由于它们内在的联系，反而会促进主板市场的进一步发展壮大。
[编辑本段]创业板的分类
按与主板市场的关系划分，全球的二板市场大致可分为两类模式。一类是“独立型”。完全独立于主板之外，具有自己鲜明的角色定位。世界上最成功的二板市场———美国纳斯达克市场（Nasdaq）即属此类。纳斯达克市场诞生于1971年，上市规则比主板纽约证券交易所要简化得多，渐渐成为全美高科技上市公司最多的证券市场。截至1999年底，共有4829家上市公司，市值高达5．2万亿美元，其中高科技上市公司所占比重为40％左右，涌现出一批像思科、微软、英特尔那样的大名鼎鼎的高科技巨人。“三十年河东，三十年河西”，30年后的纳斯达克市场羽翼丰满，上市公司总数比纽约证交所多60％，股票交易量在1994年就超过了纽约证交所。另一类是“附属型”。附属于主板市场，旨在为主板培养上市公司。二板的上市公司发展成熟后可升级到主板市场。换言之，就是充当主板市场的“第二梯队”。新加坡的Sesdaq即属此类。
二板市场发展的第二阶段是从90年代中期开始的，其背景及原因是：
(1)知识经济的兴起使大量新生高新技术企业成长起来；
(2)美国纳期达克市场迅速发展，在加剧竞争的同时，为各国股市的发展指出了一个方向；
(3)风险资本产业迅速发展，迫切需要针对新兴企业的股票市场；
(4)各国政府重视高新技术产业的发展，纷纷设立二板市场。
在此背景下，各国证券市场又开始了新一轮的设立二板热潮，其中主要有：香港创业板市场(GEM，1999)、台湾柜台交易所(OTC，1994)、伦敦证券交易所(AIM，1995)、法国新市场(LNA，1996)、德国新市场(NM，1996)等。
从目前的情况看，这一阶段的二板市场发育和运作远强于第一阶段，大多数发展较顺利，其中美国NASDAQ和韩国Kosdaq的交易量甚至一度超过了主板市场。但是，从整体上看，二板的市场份额还是低于主板，也有的二板(如欧洲的Easdaq)曾一度陷入经营困境。文章来源www.ipo668.cn
[编辑本段]创业板设立目的
（1）为高科技企业提供融资渠道。（2）通过市场机制，有效评价创业资产价值，促进知识与资本的结合，推动知识经济的发展。（3）为风险投资基金提供“出口”，分散风险投资的风险，促进高科技投资的良性循环，提高高科技投资资源的流动和使用效率。（4）增加创新企业股份的流动性，便于企业实施股权激励计划等，鼓励员工参与企业价值创造。（5）促进企业规范运作，建立现代企业制度。
[编辑本段]创业板市场交易相关内容
在创业板市场交易的证券品种包括：（1）股票；（2）投资基金；（3）债券（含企业债券、公司债券、可转换公司债券、金融债券及政府债券等）；（4）债券回购；（5）经中国证券监督管理委员会批准可在创业板市场交易的其他交易品种。
创业板买卖规则：
（1）创业板股票的交易单位为“股”，投资基金的交易单位为“份”。申报买入证券，数量应当为100股（份）或其整数倍。不足100股（份）的证券，可以一次性申报卖出。
（2）证券的报价单位为“每股（份）价格”。“每股（份）价格”的最小变动单位为人民币0．01元。（3）证券实行价格涨跌幅限制，涨跌幅限制比例为20％。涨跌幅的价格计算公式为：
涨跌幅限制价格＝（1±涨跌幅比例）×前一交易日收盘价计算结果四舍五入至人民币0．01元。证券上市首日不设涨跌幅限制。

从目前的情况看，上市公司主要参股了五大创投公司：分别为深圳创投、紫光创投、浙江天堂、上海联创和清华创投。
深圳创投
深圳创新科技投资公司是目前中国最大的创投企业，其注册资本为16亿元，集团现下辖全资、控股、合资的投资(基金)公司和投资管理公司13家，可投资能力已超过30亿元。其主要投资对象为科技型的高成长性创业企业，包括生物工程、IT、软件等。
大众公用、深圳机场、粤电力、盐田港分别出资出资3.07亿元、3.2亿元、5000万元、5000万元各持有深圳市创新投资集团20%、20%、3.13%、3.13%的股权。
紫光创投
清华紫光、常山股份、网络药业、中海海盛、燕京啤酒、世纪中天、凌钢股份、首钢股份等11家上市公司参股清华紫光创业投资公司，在公司2.5个亿的资金规模中，除去紫光股份占16%以外，其余11家平均占8%左右。
浙江天堂硅谷
浙江天堂硅谷创业投资有限公司由浙江省人民投资控股、部分新上市或即将上市的知名企业联合组建，注册资本1.618亿元。涉及上市公司有天通股份、东方集团、浙江阳光、民丰特纸、金鹰股份、钱江水利、钱江生化、升华拜克和小商品城等。
上海联创
上海联创投资管理有限公司是上海知名的创业投资公司，风险资金投资领域包括IT、生物制药、电子等等。其涉及的上市公司有康缘药业、联环药业。
清华创投
涉及的上市公司包括力合股份、华银电力和特变电工等。
如何寻找创投概念潜力股
根据投资金额找潜力股
我们认为至少要投资5000万以上，才有可能对公司盈利产生较大影响。所以，投资1亿元以上的上市公司值得关注。如深圳机场（000089）、大众公用（600635）、天通股份（600330）、唐钢股份（000709）等。
[编辑本段]深圳创业板明确时间表
创业板明确的设立时间表——2009年3月31日
今日凌晨1点45分，酝酿10年的创业板，首次有了明确的时间表。
中国证监会于上述时间在其官方网站发布《首次公开发行股票并在创业板上市管理暂行办法》（下称《办法》），《办法》将于5月1日起正式实施。下一步将是筹备创业板首批企业正式登陆。深圳证券交易所理事长陈东征在今年两会时曾表示，首批上板企业不少于8家。
多年来筹备创业板落地工作的深圳证券交易所一位负责人昨日认为，创业板和新三板的推出将会成为今年应对金融危机的新举措，有助于中小企业融资。
《办法》发布后，证监会和交易所还将陆续颁布与《办法》相配套的规则、指引，组建创业板发行审核委员会，适时发布上市规则、交易特别规定等其他相关规则，并对保荐人、律师、会计师等中介机构进行培训，以及通过各种方式向企业和投资者介绍创业板特点和相关制度，向投资者充分揭示创业板投资风险。待上述工作基本完成后，证监会将根据《办法》和相关规定受理企业的首发申请材料。
从创业板IPO办法推出到第一批企业正式登陆，才可视为创业板落地生根，但这可能需要两三个月的时间，正在为创业板排队企业做辅导的一位券商投行负责人解释说：“从IPO规则还有配套规则出台就需要一段时间，报企业的发行申请也至少需要两三个月时间，而且必须等这些企业的最新年报出来。”
修改后的《办法》共六章58条，其中增加了2条，修改了5条，并做了若干文字调整。但最核心的上市发行门槛并未变化，即采用两套上市财务标准。据《办法》第十条规定，发行人的财务状况第一套标准为：最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长。第二套标准为：最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。上述两套标准还须满足四个条件，净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据，发行前净资产不少于两千万元，最近一期末不存在未弥补亏损，发行后股本总额不少于三千万元。
《办法》主要的四项修改之处包括明确发审权属于证监会，创业板市场应当建立与投资者风险承受能力相适应的投资者准入制度，向投资者充分提示投资风险，并从严对发行人控股股东、实际控制人的监管要求，如发行人的控股股东、实际控制人应当对招股说明书出具确认意见，并签名、盖章。此外增加对创业板公司退市约束的原则性规定。
上周五和本周周一大众公用（600635.SH）、紫光股份（000938.SZ）等多只创投概念股逆势大幅上涨，而沪深两市指数同天均下跌。
创业板历经十年而未推出，今年两会期间，为此奔走呼吁十年之久的民建中央继续百折不挠上交提案助推创业板，希望缓解中小企业融资难的问题。
正是在创业板推出的预期引导下，一些高科技中小企业获得了很好的融资。一位投行人士正在辅导几十家待上创业板的企业，他认为对创业板的预期引导建立了新型融资体系，使得这些企业不差钱。
市场对创业板的预期仍然高涨。“创业板不能尽快推出当然令人失望，决策层可能顾虑到各国创业板的前车之鉴和对二级市场的影响。然而创业板的效应已经有所体现。但凡待上板企业只要进入券商辅导期，就会成为政府、银行、PE追逐关注的对象。只要排队上板的企业有项目投资需求，以较低市盈率来展开一轮私募，就会吸引大批PE进入，银行贷款也会更为容易，各地政府也会支持。这一切都是因为有创业板的预期。大家还是预期今年会较快推出。”上述投行人士昨日表示。
但是不可忽视的是，全球经济危机已经对一些待上板企业造成了很大影响，这表现在营业收入陡降，增长率无法满足创业板要求。“在我们去年先期培育的20家排队上创业板企业中，今年已经有一半企业无法满足创业板两年营业收入增长率超30%的要求，只能延后上市，因为经济危机的影响是主要在第四季度体现，我们将根据年报对此重新统计和培育。”
[编辑本段]创业板上市条件与主板的对比
条件
创业板
主板(中小板)

主体资格
依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司，定位服务成长性创业企业；支持有自主创新的企业
依法设立且合法存续的股份有限公司

股本要求
发行前净资产不少于2000万元，发行后的股本总额不少于3000万元
发行前股本总额不少于3000万元 ，发行后不少于5000万元

盈利要求
（1）最近两年连续盈利，最近两年净利润累计不少于1000万元，且持续增长；或者最近一年盈利，且净利润不少于500万元，最近一年营业收入不少于5000万元，最近两年营业收入增长率均不低于30％；
（2）净利润以扣除非经常性损益前后孰低者为计算依据。（注：上述要求为选择性标准，符合其中一条即可）
（1）最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3,000万元，净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据；
（2）最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额累计超过人民币5,000万元；或者最近3个会计年度营业收入累计超过人民币3亿元。
（3）最近一期不存在未弥补亏损；

资产要求
最近一期末净资产不少于2000万元
最近一期末无形资产(扣除土地使用权、水面养殖权和采矿权等后)占净资产的比例不高于20%

主营业务要求
发行人应当主营一种业务，且最近两年内未发生变更
最近3年内主营业务没有发生重大变化

董事、管理层和实际控制人
发行人最近2年内主营业务和董事、高级管理人员均未发生重大变化，实际控制人未发生变更。高管不能最近3年内受到中国证监会行政处罚，或者最近一年内受到证券交易所公开谴责
发行人最近3年内董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人未发生变更。高管不能最近36个月内受到中国证监会行政处罚，或者最近12个月内受到证券交易所公开谴责

『玖』 创业板上市委员会的职责是什么

创业板上市委员会（以下简称上市委）主要负责审议深交所发行上市审核机构出具的审核报告和发行人的申请文件，复审发行人提出异议的不予受理、终止审核的决定。
上市委人员由深交所外专家和深交所内专业人员组成，人数不超过60名，委员每届任期两年，最长不超过两届。选聘的委员须符合公正廉洁、具有专业知识、无违法违规记录等条件。工作方式上，上市委通过工作会议的形式履职，以合议方式进行审议和复审，就审核报告内容和初步审核意见发表意见，经充分讨论形成合议意见。
《深圳证券交易所创业板上市委员会管理办法》明确了委员的工作纪律、回避情形等，要求保守秘密、廉洁自律、独立客观公正发表意见，强调工作应公正勤勉。深交所对委员建立考核与举报监督机制，确保上市委切实履行职责。