募集資金新三板公司年度報告

Ⅰ 新三板募集資金專項報告需要審議嗎

募集資金存放與使用情況的專項報告需要經過董事會審議，每半年披露一次；
監事會審議、股東大會審議不做強制要求。

Ⅱ IPO觀察｜炬光科技募資近半補血，商譽埋雷，華為哈勃突擊入股

西安炬光 科技 股份有限公司（以下簡稱「炬光 科技 」）近日公布更新後的招股說明書，擬公開發行新股2249萬股，募資約10億元。

紅星資本局從招股書發現，華為旗下哈勃投資曾於2020年9月參與公司增發，短短5個月後炬光 科技 即提交上市申請，或有「突擊入股」之嫌。

炬光 科技 ，圖據官網

募資10億，近半用於「補血」

炬光 科技 是一家專業從事高功率半導體激光器、激光光學元器件、光子應用模塊和系統的研發、生產和銷售的國家級高新技術企業。公司牽頭承擔國家重大科學儀器設備開發專項等國家重大 科技 項目，以及牽頭制定《半導體激光器總規范》《半導體激光器測試方法》兩項國家標准。公司現已進入頂級光刻企業荷蘭阿斯麥（ASML.US）、晶元巨頭台積電（TSM.US）的供應鏈中。

早在2016年1月，炬光 科技 就曾經在新三板掛牌交易，但不到兩年就終止掛牌，如今已轉戰科創板。紅星資本局注意到，在其擬募集資金中，有2.44億元用於東莞微光學及應用項目（一期），1.67億元用於激光雷達發射模組產業化項目，1.5億元用於研發中心建設項目。 剩餘4.5億元均用於補充流動資金，也就是近半募資要用於「補血」， 這也引發關注。

炬光 科技 近半募資補充流動資金

通常，監管層支持募集資金要盡量多用於公司主業項目建設等，而不太支持將大量募資補充流動資金。雖然一定比例「補流」能夠提升公司抗風險能力，但是佔比過高，說明公司資金鏈緊張，甚至有「圈錢」之嫌。炬光 科技 也對此作出說明：一是未來業務增長測算至2023年底，需要增加營運資金3.87億元；二是2021-2023年規劃研發投入2.75億元。故本次募集4.5億元補充流動資金具有合理性和必要性。

報告期內（2018-2021年上半年），炬光 科技 營業收入分別為3.55億元、3.35億元、3.6億元及2.18億元，同期歸母凈利潤為1866.61萬元、-8043.05萬元、3487萬元及3332.49萬元。從近幾年營收變動發現，公司的成長性並不突出，保持在3.5億元左右；不過盈利狀況不斷向好，凈利潤呈逐年上升趨勢。

報告期內，公司研發費用分別為5458.09 萬元、7487.05萬元、6989.71萬元和3523.62萬元，占營業收入的比例分別為 15.38%、22.35%、19.42%和 16.19%。公司研發投入保持較高的水平，研發費用率高於同行業可比公司均值，主要系公司專注於光子技術的研究和應用開發，圍繞「產生光子、調控光子和提供光子技術應用解決方案」進行全方位產品布局。

截至2020年12月31日，炬光 科技 擁有已授權專利403項，包括美國、歐洲、日本、韓國等境外專利108項，境內發明專利117項、實用新型專利150項和外觀設計專利28項，發明專利超過5項。

依賴政府補助，子公司存「商譽雷」

炬光 科技 十分依賴政府補助和各種稅收優惠等。招股書顯示， 報告期內公司獲得政府補助分別為1718.57萬元、1529.8萬元、1699.59萬元和1194.52萬元，三年半獲得政府補助6000多萬元。同時，報告期內稅收優惠分別為264.95萬元、998.68萬元、511.70萬元和790.63萬元。

報告期獲政府補助6000多萬元

公司表示，政府補助是否能持續取得、能否維持在較高水平，存在不確定性；稅收優惠政策符合相關法律法規的規定，具有可持續性。

炬光 科技 一直秉承國際化經營的發展理念，2017年3月公司以2.255億元收購德國LIMO，從而獲得多項核心光學技術。LIMO位於德國多特蒙德，是世界領先的微光學供應商，大量產品銷往德國、日韓、美國等地區，海外客戶是公司重要的收入和盈利來源。報告期內，公司主營業務收入中境外收入分別為2.14億元、1.81億元、1.89億元和9160.51萬元，佔主營業務收入比例分別為 61.38%、54.88%、53.19%和 42.51%。

公司表示，跨國經營受國際政治環境、國家間貿易政策等影響較大，如果未來國際政治環境、經濟環境和貿易政策發生重大變化，公司的生產經營和盈利能力將受到影響。

紅星資本局注意到，炬光 科技 收購德國LIMO形成了較高的商譽，如果商譽減值將會對炬光 科技 業績造成不利影響。事實上，商譽減值的風險已經出現。 LIMO在2019年度受德國經濟下滑和對下游光纖激光器行業銷售收入下降的影響，光學系統業務收入大幅下降。經審慎評估後，炬光 科技 2019年計提商譽減值5708.26萬元。

如今，這顆「商譽雷」還未爆完，截至2021年6月，炬光 科技 商譽賬面價值仍有7655.51萬元，也主要因德國LIMO形成。

報告期各期末，公司存貨賬面價值分別為1.5億元、1.3億元、1.41億元和1.46億元，占各期末流動資產的比例分別為40.95%、41.90%、28.65%和 29.8%，存貨絕對金額較大，占流動資產比例較高。公司存貨主要由原材料、在製品、自製半成品及庫存商品等構成，存在一定的存貨跌價風險。

除存貨賬面價值較高外，炬光 科技 應收賬款也在增加。報告期各期末，公司應收賬款賬面余額分別為6821.43萬元、7718.36萬元、8068.87萬元和1.1億元，呈現逐年增長趨勢。主要系公司報告期內業務規模的增長，應收賬款規模隨之增加。但賬齡在1年以內應收賬款比例在90%以上，表明應收賬款質量較好。

華為哈勃被指「突擊入股」

本次發行前，劉興勝直接持有公司17.72%的股份，並通過與王東輝、西安寧炬、西安新炬等簽署一致行動人協議，間接控制炬光 科技 14.27%股份的表決權，合計控制了炬光 科技 31.99%股份的表決權，對炬光 科技 形成控制，為炬光 科技 的控股股東和實際控制人。

劉興勝1973年出生，海歸博士，曾任美國康寧公司高級研究科學家、美國恩耐公司工藝工程技術總監，2007年至2015年任中國科學院西安光學精密機械研究所研究員、博士生導師，2008年至今任炬光 科技 董事長兼總經理。劉興勝一直從事高功率激光器的研究，2009年入選新世紀百千萬人才工程國家級人選。

炬光 科技 在接受IPO輔導期間，曾進行了一輪股份增發。2020年9月，哈勃投資、聚宏投資、西安寧炬和西安新炬以25元/股的價格，分別認購炬光 科技 相應增發股份。 而哈勃投資正是華為旗下的投資公司，主要從事創業投資業務，此番以5000萬元認購炬光 科技 增發的200萬股。

華為哈勃被指「突擊入股」

西安寧炬、西安新炬為劉興勝實際控股的公司，也是其員工持股平台。聚宏投資股東為王璜亮和閆小明，閆小明先於2019年8月以自然人身份進入炬光 科技 ，2020年3月將持有的股份轉讓給深圳明睿日，2020年8月再以PE機構的形式重返並間接持有炬光 科技 。而深圳明睿日的股東也有王璜亮，兩家有關聯關系。

相比之下，華為哈勃參與股份增發更引人注目，為何華為要青睞炬光 科技 ？是否看中其激光雷達技術在無人駕駛領域的應用？值得一提的是，今年4月，華為與北汽新能源旗下品牌極狐合作，推出了首款搭載華為HI自動駕駛系統的車型「極狐阿爾法S」。

而在炬光 科技 上市前最後一輪增發結束，短短5個月後的2021年2月即向科創板提交上市申請，這也讓華為哈勃、聚宏投資等股東背上了「突擊入股」的嫌疑。對於監管層來說，有關IPO公司在臨近上市前入股或低價取得股份，上市後獲取巨大利益的行為，將予以重點關注。

編輯 余冬梅

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Ⅲ 華揚聯眾關聯新三板企業有哪些公司

1、華揚聯眾IPO獲得批准，擬募資超10億元
在證監會網站昨日晚間披露的《主板發審委2017年第92次會議審核結果公告》顯示，華揚聯眾數字技術股份有限公司首發申請獲通過。其招股書披露，公司擬在上交所公開發行不超過5000萬股。本次IPO合計募集資金10.71億元，其中1.5億元用於補充流動資金、1.7億元償還銀行貸款，共計3.2億元，佔比29.88%，剩餘部分用於全國服務網路擴建項目、技術系統升級項目。公司創始人蘇同擁有超高的控股股權；而同時，IPO前騰訊、網路、新浪、人人網和搜狐，五家都分別持有華揚聯眾均等的2%的股份。
華揚聯眾自2002年以來一直專注於為客戶提供互聯網金融綜合營銷服務，目前也是國內數字營銷領域內具有競爭力的代理商之一。
網路上，流傳其市值估計要突破100億的

2、和華揚聯眾同期的早期數字營銷公司都咋樣了
和華揚聯眾同期的數字營銷公司都混的怎麼樣了？
好耶：曾經揮斥方遒，最終落得屢次被賣的下場
好耶成立於1998年10月，一個月後馬化騰在深圳成立騰訊公司，一年後，李彥宏、馬雲相繼成立網路、阿里。
作為網路廣告的先行者，曾幾何，好耶也站在行業的巔峰，風華正茂，揮斥方遒，也曾多次距離上市僅僅相差一步之遙。
19年的風雨，好耶與資本一直的有著說不清道不明的關系。曾經在資本的助力下，好耶的發展一日千里。但資本也曾成為發展的羈絆，讓其裹足不前，錯失大好良機。
好耶是這個行業里最早接受資本的企業，同時也是第一個拿到美國投資的公司。發展到今天，好耶基本上一直處在被資本青睞的這個陣營里。
2000年初，成立剛剛一年多的好耶拿到了國際著名風險投資商IDG的天使投資，在之後的五年裡，好耶保持了每年超過50%的高速增長。
2005年9月，IDG與OAK投資合夥基金對好耶追加投資3千萬美金。
2007年3月，分眾傳媒分別以7000萬美元現金和1.55億美元的分眾股票並購好耶。但分眾對銷售和利潤的追求，也讓好耶背上了沉重的包袱。
隨著上市再次折戟，加上自身的危機，2009年分眾選擇將好耶出售。
銀湖基金的接手，讓好耶有了喘氣的機會。銀湖把好耶從深重的體系中剝離出來，希望其能夠成為一家獨立的公司。從2009年開始，好耶又獨立了出來，一直發展到今天。
2015年好耶得到本土資本——華誼嘉信的垂青。
三次！每次出售後都可能再也沒有『好耶』這個名字了。

騰信股份：深圳創業板上市
騰信股份成立於：2001年12月.
騰信股份：2014年9月在深圳創業板上市
發展三部曲
2001-2002 創立期
· 騰信創新成立
· 奠定網游營銷咨詢機構領先地位
2003-2006 擴張期
· 進軍全行業營銷咨詢領域
· 上海分公司成立
· 建立互動營銷整合服務架構
2007-至今戰略發展期
· 贏得業內領先地位
· 多家投資商入資，成立深圳辦事處
· 鞏固並完善整合型互動營銷服務定位
· 收購新媒體營銷Feedsky團隊
業務分析：
互聯網廣告服務和互聯網公關服務。
公司以「技術+客戶+媒介」構建核心競爭力。
在快消數字營銷領域保持了領先位置，同時擴大了在汽車數字營銷領域的影響力。為降低客戶集中度，減少客戶流失風險，公司從2014年下半年開始發力拓展汽車行業的客戶。2015年以來先後投資車風網46%的股權，成為控股股東。車風網是國內唯一切入汽車交易環節的汽車電商平台。
2016年公司客戶數量為90個，客戶行業分布仍以快速消費品為主，擴大汽車行業市場布局,開拓了旅遊地產類的客戶。2016年公司對單一大客戶依賴的情況已有所緩解，非快消客戶已經佔到營業收入的一半。
資本分析：

美通互動：新三板上市
公司簡介：
美通互動，證券代碼836424；

成立於2002年，於2016年4月正式掛牌新三板。

最初聚焦於互聯網廣告服務，後來經過不斷發展，目前形成了數字營銷、傳統廣告、公關服務和其他技術服務四大主營方向。

管理團隊：

美通互動擁有穩定的管理團隊。董事長兼總經理王遵會從業17年，曾在新浪、網易等大型門戶網站擔任廣告總監，目前負責公司整體戰略方向、運營方針的制定以及客戶服務的統籌；副總經理張麗麗從業11年，也曾在新浪、網易等大型門戶網站擔任廣告總監；媒介總監王嬙從業16年，曾先後供職於科思世通、華揚聯眾等大型互聯網營銷集團；技術總監孫懷印從業15年，曾加入2008北京奧運會技術項目小組，帶領團隊服務過人保、建行、農行、工行等單位。

核心服務：

特別是數字媒體營銷方面，公司在線上廣告的全案代理、新媒體營銷活動、社會化媒體和自媒體傳播以及大數據精準營銷等方面培育了高質量的客戶群。

核心技術：

包括MT-DSP(美通互動廣告精準投放管理平台)、MT-NMS-輿情監控(美通互動網路熱點信息聚類提取分析系統)、MT-DMP(美通互動廣告數據分析管理平台)、MT-PMP(美通互動跨平台終端廣告定向投放平台)、MT-CMS(美通互動網站內容管理發布系統)、MT-MADS(美通互動移動端廣告管理平台)、MT-AdMeasure(美通互動廣告媒體效果監控系統)、MT-LEBP(美通互動輕電商平台)。

行業地位：

美通互動成立以來深耕於行業壁壘較高的金融服務領域，並在該領域處於領先地位。同時，2015年美通互動在金融服務領域完成了1.37億元的收入。美通互動也服務於工農中建四大銀行，為金融行業合作夥伴提供從策略創意到營銷執行的一站式服務。

目前，美通互動也在積極開發金融領域以外的新行業客戶，比如快消、電商等，從多平台到大數據，從PC端到移動端。

優質客戶：

美通互動的客戶涵蓋了銀行、保險、基金、電商、汽車、地產、家居等行業，包括中國建設銀行、中國農業銀行、中國人民保險、華夏基金、英菲尼迪、保利地產、美克美家等。

戰略規劃：

一橫一縱：橫向擴展服務行業領域，從金融、電商到快消、交通領域；縱向提升經營與服務質量，做到技術創新、流程優化、創意提升。

一內一外：內部，繼續培養和引進人員，開始設立區域子公司；外部，兼並和收購具有產業鏈協同效應的公司。

財務表現：

美通互動2016年度業績報告：公司營業總收入4.7億元，比去年同期1.37億，增長244.47%；歸屬於掛牌公司股東的凈利潤2160萬元，比去年同期871萬元增長147.96%。

科思世通：被安吉斯全資收購
成立時間：2002年
科思世通廣告主要業務：
創辦於2002年的科思世通是一家提供全案服務的數字媒介營銷代理商，其提供的服務包括數字媒介策劃和購買，以及涵蓋一系列數字營銷相關的創意方案和社交媒介服務。
專精於汽車和金融服務行業，其客戶多為跨國企業和本地公司，如奧迪、日產汽車、上汽通用五菱汽車、興業銀行及相宜本草等等。
科思世通是中國領先數字廣告代理公司。
資本情況：
北京-安吉斯集團宣布正式收購北京科思世通廣告有限公司和上海科思世通文化傳媒有限公司（合稱「科思世通」）。
2012年7月20日，安吉斯宣布全資收購前者。當時的新聞稿稱：安吉斯集團支付給科思世通的首期款為5520萬英鎊(約合5.5億人民幣），如果四年期的earn-out計劃管理層能夠完成指標，最終的總收購款將最高可達9520萬英鎊(約合9.494億人民幣)。
並購之後，科思世通在中國地區將作為一個獨立的代理商品牌運營，與安吉斯旗下其它幾個全球性品牌-凱絡、偉視捷、安索帕、安布思沛和博仕達一同為客戶提供服務。
不知道現在對賭完成沒有。
互動通：走過了17年，啥風雨都經過了
創立於1999年的互動通控股集團到今年已經整整17年，作為一個「老牌」的數字營銷公司，互動通仍然屹立而不倒，仍然很繁榮。走過了17年，啥風雨都經過了.
互動通創立於1999年，是中國最早的數字廣告平台之一。
已為數千個國際及中國的行業領導品牌提供專業服務。投資機構包括成為投資、紅杉投資等。
引領 2002年推出中國第一支富媒體廣告，是中國富媒體行業開拓者；率先推出程序化廣告營銷平台，最早接入主流交易平台與供應端平台，最先支持移動、視頻和富媒體廣告資源的標准接入；是國內首個與第三方獨立數據調研機構合作的數字廣告平台，提供公正、透明、務實的投放數據及效果報告。
多元 跨終端數字整合營銷平台，覆蓋PC、移動、視頻、智能電視等多終端，全方位支持程序化購買RTB、PMP（PDB、PD、PA）等多種交易方式，滿足不同廣告主的需求；完善布局程序化購買生態鏈，在DSP、DMP、視頻及智能電視、移動營銷領域精耕細作。
高效 整合程序化購買平台，為媒介購買提供一站式流量管理服務；通過數據的有效管理與分析，實時優化廣告投放，不斷完善投放效果；採用高效創新的媒介策略與創意、快速的落地執行，支持多樣化的投放需求。
互動通作為跨終端數字整合營銷平台，旗下擁有：
hdtMEDIA 數字廣告平台
hdtDXP 程序化廣告營銷平台
hdtOTV 程序化視頻廣告平台
hdtOTT 智能電視廣告平台
hdtMobile 移動數字廣告平台
hdtDMP數據管理平台
H2 網路廣告交易平台

藍門數字營銷：被省廣收購
2004年廣州藍門廣告成立。
藍門經歷了12年的沉澱，藍門不是網站建設公司更不是廣告代理公司，而是有自己獨特營銷工具並具備應用軟體開發實力的整合型行銷顧問公司。藍門利用創新的互聯網應用技術，電子郵件，無線互聯平台，寬頻技術和藍門行銷工具（Blue Tools），根據用戶整體的需求通過數字技術提供度身定做的互動行銷方案，幫助客戶挖掘更多的潛在商機。所以藍門提供的不是一份策劃案，而是與企業攜手從品牌建設到銷售終端的全程互動行銷解決方案！
主要客戶
尼桑、英菲尼迪、斯巴魯、亨氏、東風商用車、三星電子、伊卡璐、賓利、中國銀行等
資本情況:
2015年9月16日，藍門數字營銷集團宣布向廣東省廣告股份有限公司轉讓51%股權，藍門旗下擁有藍門數字、藍門精睿數字商業、藍門信息科技、夢潔寶貝藍門數字商業四間子公司，其中夢潔寶貝藍門數字商業是藍門與另一上市公司湖南夢潔家紡股份有限公司合資經營。省廣股份控股藍門數字營銷集團後，將保持藍門獨立經營並幫助藍門提升其財務管理水平。
在過去的數字營銷這十幾年，資本的狂熱與漫亂有目共睹，在一輪輪的資本熱潮中，眾多數字營銷公司都無法改變被資本洗禮的命運，並且有很多老牌廣告公司因此消失在歷史長河中。
從早期的數字營銷公司命運來說，國內數字營銷公司「賣身者」居多。從另一個角度說，天下大勢分久必合，合久必分。
僅做參考，不做實事依據。

Ⅳ 新三板到底能募多少資

機構投資者熱捧

從歷史漸進上看，2006-2010年，處於培育階段的新三板市場5年間僅有16筆再融資。2011年以來，新三板掛牌公司再融資情況開始改善，2011年融資首次達到10筆，平均募集資金接近6500萬元；2012年新三板掛牌公司定向融資達24筆，平均融資規模達到3560萬元，平均市盈率為20倍。而2013年，新三板掛牌公司定向增發融資共有52筆，是2012年的兩倍多，其增速可謂驚人。

其中，新三板史上募資總額最多的是北京中海陽能源股份有限公司，經過2010年、2012年及2013年三次定向增發和2012年的一次企業債，中海陽募資總額高達4.881億元，在諸多掛牌公司之中脫穎而出。北京聯飛翔科技股份有限公司，一度市盈率高達39倍。現代農裝於2013年11月底拋出定增方案，擬以8.1元/股募集3.24億元，讓人驚呼「都趕上IPO的融資水平了」，一改外界對新三板「交易不活躍」的印象。

值得指出的是，機構投資者的熱捧大多出於IPO的預期，中海陽與現代農裝都有強烈的轉板預期。中海陽此前已經遞交創業板IPO申請，後因光伏行業波動影響，不得不於2012年9月撤回申請。有別於大部分新三板公司劍指創業板，現代農裝此前目標一直鎖定在中小板。

機構投資者行列中隱藏了很多創投私募及券商直投的身影，其中不乏知名機構投資者。除了創投私募對新三板表現出了極大的投資興趣，券商直投也在提前布局。

募資兩極分化明顯

按照官方口徑，新三板的市盈率在18倍左右，平均融資金額在6000-8000萬元左右，優秀企業的融資金額可以達到數億元。事實上，有人歡喜有人憂，掛牌之後鮮有交易的並不在少數。如上海上電等公司掛牌至今，仍無任何一單交易，即便存在交易記錄，股價低者也比比皆是，如指南針、ST羊業，二者的最低成交價分別為0.3和0.8元，可謂名副其實的「仙股」。

2014年截至1月17日，新三板總共成交31單，成交價格兩極分化明顯——最高的為中搜網路，每股高達27元，較之前成交價，增幅為47.06%，總共募集資金250萬元；而成交價格最低的白虹軟體，僅為1.01元，總共募資額為20.1萬元。

當然，兩極分化的現象不單單限於新三板。創業板、中小板亦是如此，以創業板為例，截至2014年1月17日，平均市盈率為59.23倍，自創業板指數進入1200點上方後，創業板調整的壓力也逐步顯現，一榮俱榮的創業板投資開始進入精挑細選的個股挖掘階段。傳統產業鏈品種繼續低迷震盪，而華誼兄弟等一些頗具成長性的個股則是屢創新高。

「無論選擇哪一個資本市場，具體能募集多少資金額仍取決於企業本身是否質地過硬，是否能夠在資本市場講一個足夠好的故事。」中信建投投資銀行部執行總經理李旭東在接受《浙商》記者采訪時說。

Ⅳ 請教關於募集資金的問題

《證券發行上市保薦制度暫行辦法》第三十條持續督導期屆滿，如有尚未完結的保薦工作，保薦機構應當繼續完成。而出去募集資金使用情況的核查報告，應該算是未完結工作吧。所以第一個問題，即便超出了法定督導期，保薦人還是應該出具核查報告；第二個問題，募集資金使用完畢也分好幾種情況，募投項目做完了，資金不夠了，還是剛剛好，還是剩下補充流動資金了等等，具體參考《募集資金管理規定》，如果正常使用完畢，並且結余不多的話，年報披露就可以了。我粘了幾條你看看，「第十二條
單個募投項目完成後，上市公司將該項目節余募集資金（包括利息收入）用於其他募投項目的，應當經董事會審議通過，且經獨立董事、保薦人、監事會發表意見後方可使用。
節余募集資金（包括利息收入）低於100萬或低於該項目募集資金承諾投資額5%的，可以免於履行前款程序，其使用情況應在年度報告中披露。
上市公司單個募投項目節余募集資金（包括利息收入）用於非募投項目（包括補充流動資金）的，應當參照變更募投項目履行相應程序及披露義務。
第十三條
募投項目全部完成後，節余募集資金（包括利息收入）在募集資金凈額10%以上的，上市公司應當經董事會和股東大會審議通過，且獨立董事、保薦人、監事會發表意見後方可使用節余募集資金。
節余募集資金（包括利息收入）低於募集資金凈額10%的，應當經董事會審議通過，且獨立董事、保薦人、監事會發表意見後方可使用。節余募集資金（包括利息收入）低於500萬或低於募集資金凈額5%的，可以免於履行前款程序，其使用情況應在最近一期定期報告中披露。」

Ⅵ 新三板如何上傳公告

新三板上傳公告方法如下。
1、定期報告是指掛牌公司需要按照固定的時間周期公布的報告。
2、掛牌公司應當披露的定期報告包括年度報告、半年度報告，可以披露季度報告。
3、掛牌公司應當在規定的期限內，按照全國股轉公司有關規定編制並披露定期報告。披露年度報告的時間是每年的4月30日之前，披露半年報的時間是每年的8月31日之前，披露季度報告的時間是每個會計年度前三個月、九個月結束後的一個月內。

Ⅶ 誰有新三板獲利的成功案例我需要詳細點的

四家新三板轉板公司價值暴增一覽：
序號 證券簡稱 初始注冊成本(萬元) 轉板前 轉板後 轉板市值放大倍數
代碼 最後掛牌日 最後生意價(元/每股) 價值(億元) 代碼 上市首日市值(億元)
1 粵傳媒 3430萬元 400003 2007.8.28 20.9 41.67 002181 61.95 1.49 2 久其軟體 50萬元 430007 2009.7.28 15 6.86 002279 18.92 5.01
3 北陸葯業 30萬元 430006 2009.9.29 5.5 2.80 300016 16.06 7.84
4 世紀瑞爾 300萬元 430001 2010.12.6 3.1 2.48 300150 80.19 32.33
綜合代辦轉讓信息披露平台、證券業協會網站以及招股說明書等資料，計算得出這4家公司轉板前和上市首日的市值。通過對比發現，世紀瑞爾轉板後的賬面財富放大了32倍，是轉板中最大的「暴發戶」，粵傳媒的財富放大了1.49倍，由於盤子大，排在了末尾。
2010年，中關村(8.25,-0.28,-3.28%)掛牌交易系統上，目前除了世紀瑞爾、北陸葯業(10.520,-0.23,-2.14%)、久其軟體(21.53,0.08,0.37%)成功轉板以外，星昊醫葯、安控科技、博暉創新、紫光華宇、佳訊飛鴻、合縱科技、雙傑電氣、海鑫科金等公司都擬定登陸創業板。另外，大地股份、金和軟體、中科軟、蓋特佳等公司也有了IPO意向。
2010年以來，新三板合計披露10起定向增資預案，募集資金總額5.84億元;另有一宗定向增發購買資產的案例。深交所信息顯示，2010年上半年，新三板定向增資平均市盈率為23.4倍，新參與定向增資的機構投資者達23家。機構對新三板公司的興趣可用瘋狂來形容。2010年3月披露定增預案的金泰得，增資價為每股5.5元，對應的攤薄市盈率達25.63倍，認購人為深圳百協投資等3名機構投資者;此外，聯飛翔、建工華創的增資市盈率分別達39倍和38倍。
2011年12月29日上午，中海陽成交3.5萬股，報價為30.58元/股，涉及金額107萬元。這也是該股登陸新三板之後，股價首次突破30元。該股今年11月推出了定向增發計劃，擬以21.2元/股募集資金2.12億元，這一價格對應2009年市盈率達到84.8倍。
今年7月，該公司剛以9元/股的價格定向增發募集資金1.125億元，4個月時間，定向增發價格上升了1倍多。當然，中海陽的成長性也非常突出，2009年度和今年上半年凈利潤增幅分別達到829%和336%。同樣受益於定向增發的還有諾思蘭德，該股今年上半年業績預虧111.7萬元，今年11月發布定向增發方案，發行價高達21元/股，目前股價已經突破30元/股。
根據代辦系統股份報價公司2010年年報主要數據統計表顯示，本次應披露年報的公司一共81家，合計股本為26.9億，2010年營業收入89.5億元，比2009年的70億元增長28%。扣除非經常性損益後，歸屬於母公司股東凈利潤9.9億元，比2009年的6.4億元增長41%。平均來看，2010年新三板掛牌企業每股收益0.37元，比2009年的每股收益0.28元增加0.9元。,
81家公司合計實現營業收入89.4718億元，同比增長28%;扣除非經常性損益後的凈利潤為9.0894億元，同比增長41%。
與2009年相比，2010年「新三板」掛牌公司的質量有明顯提高。年凈利潤超過3000萬元的有12家;凈利潤在1000萬元到3000萬元間的有23家。上述兩個數據在2009年分別為5家和21家。
2010年凈利潤在100萬元到1000萬元的有36家，在百萬元之內的有7家;而2009年這兩個數據分別為44家和14家;2010年凈利潤虧損的只有19家，而2009年有28家。
根據深交所發布的創業板上市財務指標要求，81家公司中已有36家財報符合創業板上市條件。
作為首家登陸新三板的文化創意企業，北京國學時代文化傳播股份有限公司在2009年3月31日，以注冊資金520萬元，9名股東，14名員工的原始身家，在深交所代辦股份轉讓系統正式掛牌。
上市一年後，國學時代在2010年6月投資51萬元，成立了首家子公司，在公司戰略上跨出了一大步。 2010年上半年年度報告顯示，國學時代的主營業務收入為3488548.11元，比上一年同比增長284.01%
據證監會規劃，未來新三板覆蓋面將擴展至全國所有非上市股份公司，形成全國集中統一監管的場外交易市場。如此，國內數萬家非上市股份公司，將全部納入到中國資本市場的版圖，最終形成多層次資本市場的格局。

Ⅷ 新三板掛牌公司信息披露不及時或未披露的處理辦法

掛牌公司未在規定期限內披露年度報告或半年度報告的，推薦主辦券商應發布風險揭示公告。掛牌公司未在規定期限內披露年度報告的，推薦主辦券商對其股份實行特別處理。掛牌公司及其董事違反本規則規定的，推薦主辦券商應責令其改正。情節嚴重的，由監管機構報告有關主管部門給予處罰。掛牌公司拒不履行信息披露義務的,推薦主辦券商應暫停解除其控股股東和實際控制人的股份限售登記，並將有關事項報告監管機構。

Ⅸ 銀行能為准備上市的公司(ipo)做什麼在整個上市的過程中和上市後。 公司上市後募集的資金的使用有什麼規

主要是作為直接投資者，起作用的主要是銀行的投行部！
股票發行上市程序

根據《中華人民共和國公司法》、《中華人民共和國證券法》、中國證監會和證券交易所頒布的規章、規則等有關規定，企業公開發行股票並上市應該遵循以下程序：
（1）改制與設立：擬定改制方案，聘請保薦機構（證券公司）和會計師事務所、資產評估機構、律師事務所等中介機構對改制方案進行可行性論證，對擬改制的資產進行審計、評估、簽署發起人協議和起草公司章程等文件，設置公司內部組織機構，設立股份有限公司。除法律、行政法規另有規定外，股份有限公司設立取消了省級人民政府審批這一環節。
（2）盡職調查與輔導：保薦機構和其他中介機構對公司進行盡職調查、問題診斷、專業培訓和業務指導，學習上市公司必備知識，完善組織結構和內部管理，規范企業行為，明確業務發展目標和募集資金投向，對照發行上市條件對存在的問題進行整改，准備首次公開發行申請文件。目前已取消了為期一年的發行上市輔導的硬性規定，但保薦機構仍需對公司進行輔導。
（3）申請文件的申報：企業和所聘請的中介機構，按照證監會的要求製作申請文件，保薦機構進行內核並負責向中國證監會盡職推薦，符合申報條件的，中國證監會在5個工作日內受理申請文件。
（4）申請文件的審核：中國證監會正式受理申請文件後，對申請文件進行初審，同時徵求發行人所在地省級人民政府和國家發改委意見，並向保薦機構反饋審核意見，保薦機構組織發行人和中介機構對反饋的審核意見進行回復或整改，初審結束後發行審核委員會審核前，進行申請文件預披露，最後提交股票發行審核委員會審核。
（5）路演、詢價與定價：發行申請經發行審核委員會審核通過後，中國證監會進行核准，企業在指定報刊上刊登招股說明書摘要及發行公告等信息，證券公司與發行人進行路演，向投資者推介和詢價，並根據詢價結果協商確定發行價格。
（6）發行與上市：根據中國證監會規定的發行方式公開發行股票，向證券交易所提交上市申請，辦理股份的託管與登記，掛牌上市，上市後由保薦機構按規定負責持續督導。
股票發行上市需要的中介機構
股票發行上市一般需要聘請以下中介機構：
（1）保薦機構（股票承銷機構）；
（2）會計師事務所；
（3）律師事務所；
（4）資產評估機構（如需要評估）。

保薦機構主要負責的工作

保薦機構在企業發行上市過程中主要負責以下工作：
（1）協助企業擬定改制重組方案和設立股份公司；
（2）根據《保薦人盡職調查工作準則》的要求對公司進行盡職調查；
（3）對公司主要股東、董事、監事和高級管理人員等進行輔導和專業培訓，幫助其了解與股票發行上市有關的法律法規，知悉上市公司及其董事、監事和高級管理人員的法定義務和責任；
（4）幫助發行人完善組織結構和內部管理，規范企業行為，明確業務發展目標和募集資金投向等；
（5）組織發行人和中介機構製作發行申請文件，並依法對公開發行募集文件進行全面核查，向中國證監會盡職推薦並出具發行保薦報告；
（6）組織發行人和中介機構對中國證監會的審核反饋意見進行回復或整改；
（7）負責證券發行的主承銷工作，組織承銷團承銷；
（8）與發行人共同組織路演、詢價和定價工作；

Ⅹ 怎麼知道新三板企業什麼時間發布半年報

1、在8月31日（含當日）前完成半年度報告的編制、報送及披露工作。對於預計不能在8月31日前披露半年度報告的公司，主辦券商應要求其在2014年8月15日前就不能按期披露的原因、解決方案、掛牌公司股票存在被終止掛牌的風險以及延期披露的最後期限等事項做出公告。

2、查詢企業半年報，可以在新三板網站查詢公司公告，示例如下圖